每經(jīng)評論員 杜恒峰

10月14日，中國光伏行業(yè)協(xié)會召開專題座談會，會后發(fā)布的新聞稿指出，各企業(yè)家及代表在會上就“強(qiáng)化行業(yè)自律，防止‘內(nèi)卷式’惡性競爭，強(qiáng)化市場優(yōu)勝劣汰機(jī)制，暢通落后低效產(chǎn)能退出渠道”等方面達(dá)成了共識。盡管共識的具體內(nèi)容尚未公布，但鑒于當(dāng)前光伏產(chǎn)品價(jià)格大幅下跌、產(chǎn)能過剩及行業(yè)公司大面積虧損等嚴(yán)峻形勢，會議的核心議題顯然是產(chǎn)能和價(jià)格的管控問題。此外，16家參會企業(yè)的集體發(fā)聲也顯著提振了行業(yè)信心，當(dāng)天光伏板塊出現(xiàn)了顯著上漲，市場情緒明顯好轉(zhuǎn)。

然而，行業(yè)自律并非萬能解藥，光伏行業(yè)要徹底擺脫惡性競爭還需滿足更多條件。本次會議上達(dá)成的共識實(shí)質(zhì)上是一種價(jià)格聯(lián)盟，旨在通過“不新增產(chǎn)能”“削減現(xiàn)有產(chǎn)能”及“不低于成本價(jià)銷售”等措施來阻止產(chǎn)品價(jià)格的持續(xù)下跌。然而，要使價(jià)格聯(lián)盟發(fā)揮作用，不僅需要更多供應(yīng)方的參與，還需要其中的核心企業(yè)擁有足夠的實(shí)力來影響市場格局。盡管上述16家企業(yè)在行業(yè)中具有重要地位，但光伏行業(yè)的規(guī)模高達(dá)1.75萬億元（截至2023年），單憑任何一家企業(yè)都無法單獨(dú)影響行業(yè)格局。只有更多的企業(yè)加入，行業(yè)共識才能真正轉(zhuǎn)化為扭轉(zhuǎn)行業(yè)趨勢的力量。

光伏行業(yè)的產(chǎn)能過剩不僅來源于現(xiàn)有企業(yè)的擴(kuò)產(chǎn)，還源自新進(jìn)入者的產(chǎn)能沖擊。由于光伏產(chǎn)業(yè)具有明顯的規(guī)模效應(yīng)，新企業(yè)往往一開始就規(guī)劃了超大規(guī)模的產(chǎn)能。一旦產(chǎn)品價(jià)格大幅下降，成熟企業(yè)憑借前期積累的利潤和穩(wěn)定的供應(yīng)鏈關(guān)系，有能力通過主動(dòng)調(diào)控產(chǎn)能來維持運(yùn)營，而新企業(yè)則缺乏這些條件，為了維持現(xiàn)金流，它們不得不低價(jià)甚至虧本銷售產(chǎn)品。在這些新企業(yè)未被淘汰之前，大企業(yè)主動(dòng)控制價(jià)格的努力可能會被“搭便車”，從而使價(jià)格回升變得更加困難。

光伏行業(yè)的“內(nèi)卷”現(xiàn)象，既有市場失靈的因素，也受到地方政策的影響。在2023年上半年光伏行業(yè)最為繁榮的時(shí)期，光伏企業(yè)通過大規(guī)模融資擴(kuò)充產(chǎn)能。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2023年1月至5月，共有55家上市光伏企業(yè)提出了總計(jì)1672億元的融資計(jì)劃。由于利潤豐厚，一些“保守”的企業(yè)甚至在投資者的壓力下進(jìn)行了擴(kuò)產(chǎn)，廉價(jià)的股權(quán)融資進(jìn)一步助長了企業(yè)的冒進(jìn)行為。同時(shí)，地方政府對投資金額巨大的光伏項(xiàng)目青睞有加，提供了各種優(yōu)惠政策，使得一些本來不具備商業(yè)可行性的項(xiàng)目得以啟動(dòng)。

要使光伏行業(yè)擺脫“內(nèi)卷式”的惡性競爭，必須經(jīng)歷痛苦的市場出清過程。但由于上述因素的影響，這一過程可能不會十分順利。盡管如此，企業(yè)在共識基礎(chǔ)上的共同努力仍然具有積極的意義。未來，如果行業(yè)企業(yè)能夠真正做到“知行合一”，行業(yè)的周期性波動(dòng)或許不再會如此劇烈。