愛康科技

　　均值區(qū)間：16.70元-18.25元

　　極值區(qū)間：16.40元-18.50元

　　公司主營業(yè)務(wù)為光伏太陽能配件的研發(fā)設(shè)計、生產(chǎn)與銷售，產(chǎn)品主要包括太陽能邊框、EVA膠膜以及安裝支架。公司主要客戶為無錫尚德、夏普、三菱、REC、肖特、常州天合等大型太陽能電池組件制造商。公司是高新技術(shù)企業(yè)、江蘇省民營科技企業(yè)，擁有江蘇省工程技術(shù)中心、無錫市院士工作站、江陰市愛康光伏材料研究所等研發(fā)平臺。

　　光大證券 ： 16.40元-18.50元

　　公司光伏組件邊框銷售額約占全球光伏組件邊框市場17%，客戶包括多家國際大型組件制造商，未來5年隨著全球光伏業(yè)務(wù)的發(fā)展，判斷這部分業(yè)務(wù)至少保持20%的年增長率。預(yù)計公司未來三年凈利潤的復(fù)合增長率達(dá)到36.7%，2011年-2013年全面攤薄后的EPS分別為0.57元、1.03元和1.30元。預(yù)計上市合理價為16.40元-18.50元。

　　中信證券 ： 17.00元-18.00元

　　光伏配件行業(yè)的領(lǐng)軍企業(yè)。公司主要從事光伏太陽能配件的生產(chǎn)與銷售，產(chǎn)品主要包括組件使用的鋁合金邊框和EVA膠膜，以及系統(tǒng)安裝使用的支架產(chǎn)品。主要產(chǎn)品太陽能電池邊框的全球銷量領(lǐng)先，2010年的全球市場占有率達(dá)到16%。公司2010年EPS0.51元，以2011年28倍-30倍PE得出17.00元-18.00元的合理估值區(qū)間。

　　捷順科技

　　均值區(qū)間：15.59元-18.37元

　　極值區(qū)間：14.38元-19.60元

　　公司是中國出入口控制與管理行業(yè)及智能安防解決方案的首席供應(yīng)商。公司主營業(yè)務(wù)為各種出入口控制與管理產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和服務(wù)。公司的產(chǎn)品涵蓋了包括智能停車場管理系統(tǒng)、智能門禁管理系統(tǒng)、智能通道閘系統(tǒng)及收費(fèi)管理系統(tǒng)、考勤管理系統(tǒng)、巡更管理系統(tǒng)、電動折疊門、路障機(jī)等在內(nèi)的上百種智能產(chǎn)品及機(jī)電一體化產(chǎn)品，營銷及服務(wù)網(wǎng)絡(luò)遍及全國。

　　安信證券： 16.80元-19.60元

　　國內(nèi)出入口控制與管理行業(yè)的領(lǐng)先企業(yè)，具有全系列產(chǎn)品品種和較強(qiáng)的產(chǎn)品定價優(yōu)勢，研發(fā)能力和技術(shù)一直處于行業(yè)領(lǐng)先地位，市場份額名列前茅。上市首日定價區(qū)間16.80元-19.60元，對應(yīng)2011年P(guān)E為30倍-35倍。

　　國泰君安： 14.38元-17.14元

　　公司從事各種出入口控制與管理產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和服務(wù)，主要產(chǎn)品包括智能停車場管理系統(tǒng)、道閘等。預(yù)期公司發(fā)行后2011年-2013年銷售收入分別為3.88億元、4.94億元、6.11億元。上市目標(biāo)價14.38元-17.14元，對應(yīng)2011年P(guān)E為26倍-31倍。