2025年二季度，AI應(yīng)用市場(chǎng)的戰(zhàn)局愈發(fā)膠著。如果說一季度是“場(chǎng)景為王”元年的開幕，頭部玩家憑借資本與流量完成了跑馬圈地，那么二季度則標(biāo)志著市場(chǎng)從增量搶奪的“閃電戰(zhàn)”，轉(zhuǎn)向存量運(yùn)營(yíng)的“陣地戰(zhàn)”。用戶的嘗鮮熱情正快速轉(zhuǎn)向?qū)?shí)用價(jià)值的剛需，向各應(yīng)用提出了對(duì)留存粘性的嚴(yán)苛考驗(yàn)，單純依靠模型概念與營(yíng)銷轟炸的增長(zhǎng)神話開始褪色，真正的產(chǎn)品力、場(chǎng)景滲透與生態(tài)構(gòu)建能力成為決定勝負(fù)的關(guān)鍵。 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》聯(lián)合QuestMobile推出《2025年二季度AI應(yīng)用價(jià)值榜》，基于月均下載量與月活躍用戶數(shù)（MAU）兩大核心指標(biāo)，揭示AI應(yīng)用“中場(chǎng)戰(zhàn)事”的新變局。 數(shù)據(jù)顯示，一季度冠軍DeepSeek光環(huán)褪色，豆包在下載量方面成為領(lǐng)跑者，Kimi、智譜、文小言、通義等AI智能助手類應(yīng)用月活集體下滑，可靈月活跌超16%。而新的垂直場(chǎng)景跑出了黑馬，在“AI+辦公”領(lǐng)域，ima月活環(huán)比增長(zhǎng)190.2%，360文庫(kù)月活環(huán)比增幅達(dá)134.5%；在“AI+教育”領(lǐng)域，字節(jié)旗下的豆包愛學(xué)月活為756.2萬(wàn)，而作業(yè)幫旗下的快對(duì)AI月活更是高達(dá)1044.4萬(wàn)。一場(chǎng)關(guān)乎用戶留存、實(shí)用價(jià)值與商業(yè)化的深水區(qū)搏斗正全面展開。 一、AI 應(yīng)用“中場(chǎng)戰(zhàn)事”：多數(shù)AI智能助手月活下滑，“AI+辦公”“AI+教育”異軍突起 1. 王座易主： 豆包以近3000萬(wàn)下載量登頂，DeepSeek下載量大跌七成 2025年二季度，AI助手賽道的下載量榜首位置發(fā)生戲劇性更迭。字節(jié)跳動(dòng)旗下的豆包，憑借穩(wěn)健的增長(zhǎng)策略和強(qiáng)大的生態(tài)協(xié)同，取代了一季度“斷層式”領(lǐng)先的DeepSeek，成為月均下載量的冠軍，并在活躍用戶規(guī)模上進(jìn)一步縮小差距。 ◆ 數(shù)據(jù)洞察 （1）豆包：二季度月均下載量達(dá)到2981.3萬(wàn)，位列第一，相較于第一季度有9.5%的增長(zhǎng)。其MAU也從第一季度的9980.5萬(wàn)大幅增長(zhǎng)30.4%，達(dá)到1.3億，穩(wěn)居行業(yè)第二。MAU與下載量的比值（下載用戶的活躍轉(zhuǎn)化效率）從第一季度的約3.7倍擴(kuò)大至約4.4倍，顯示其龐大的存量用戶基礎(chǔ)之上，用戶粘性仍在增強(qiáng)。 （2）DeepSeek：一季度的“雙冠王”在二季度出現(xiàn)明顯回落。其月均下載量從第一季度驚人的8111.3萬(wàn)驟降至2258.9萬(wàn)，降幅高達(dá)72.2%。盡管其MAU仍以近1.7億的規(guī)模位居榜首，但相比第一季度的近1.87億，也出現(xiàn)9.3%的環(huán)比下滑。 ◆ 數(shù)據(jù)解讀 （1）豆包的生態(tài)優(yōu)勢(shì)：豆包在第二季度展現(xiàn)了強(qiáng)大的后勁，這背后是字節(jié)跳動(dòng)生態(tài)流量的持續(xù)灌溉與產(chǎn)品場(chǎng)景的深化布局。特別是其在教育等垂直領(lǐng)域的子應(yīng)用“豆包愛學(xué)”表現(xiàn)不俗，MAU達(dá)到756.2萬(wàn)，成功為豆包主App構(gòu)建了高頻、剛需的使用場(chǎng)景，形成了“通用平臺(tái)+垂直爆款”的雙輪驅(qū)動(dòng)模式。這種策略不僅帶來了穩(wěn)定的新用戶，更重要的是有效提升了用戶的留存和活躍度。 （2）DeepSeek被其他AI應(yīng)用分流，不再是性價(jià)比之王：一方面，DeepSeek動(dòng)作寥寥，大版本更新停滯。曾被寄予厚望的DeepSeek-R2模型原計(jì)劃5月初發(fā)布，但直至7月中旬仍未見蹤影，引發(fā)市場(chǎng)對(duì)其技術(shù)迭代能力的質(zhì)疑。 另一方面，DeepSeek“高性價(jià)比”標(biāo)簽正在被市場(chǎng)一點(diǎn)點(diǎn)撕下，進(jìn)一步加劇了流量的流失。阿里、字節(jié)、百度等大廠紛紛推出API價(jià)格更低的同類模型。蓄勢(shì)待發(fā)的“AI六小龍”們通過模型更新，也開始在性能和價(jià)格上紛紛挑戰(zhàn)起DeepSeek的性價(jià)比。 QuestMobile研究總監(jiān)陳燕在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)分析稱，DeepSeek下滑主要源于其被其他應(yīng)用接入后，用戶被分流。 QuestMobile數(shù)據(jù)顯示，DeepSeek的App端流量自4月起開始下滑。具體來看，5月流失的DeepSeek用戶中，6月有59.2%轉(zhuǎn)向使用百度App，38.6%轉(zhuǎn)向使用豆包App，7.0%轉(zhuǎn)向使用騰訊元寶App。 陳燕進(jìn)一步指出，DeepSeek屬于通用型智能問答產(chǎn)品，在辦公、學(xué)習(xí)、娛樂等垂直場(chǎng)景對(duì)用戶的深度綁定不足，這也導(dǎo)致其用戶吸引力降低。 2. “燒錢”后遺癥顯現(xiàn)：騰訊元寶、Kimi增長(zhǎng)模式迎大考 騰訊元寶和Kimi在第二季度不約而同地進(jìn)入了增長(zhǎng)的“冷靜期”與“陣痛期”，印證了《2025年一季度AI應(yīng)用價(jià)值榜》中關(guān)于“燒錢”模式不可持續(xù)的預(yù)警。 （1）騰訊元寶：月均下載量“腰斬”，策略重心轉(zhuǎn)向精細(xì)化運(yùn)營(yíng) 騰訊元寶的MAU在第二季度保持了微弱增長(zhǎng)，從2358.3萬(wàn)增至2502.5萬(wàn)，增幅約為6%，守住了行業(yè)第三的位置。然而，騰訊元寶的月均下載量在第一季度1343.3萬(wàn)的基礎(chǔ)上大幅下跌54%至617.5萬(wàn)。下載量的大幅下滑與活躍用戶的穩(wěn)定形成鮮明對(duì)比。 這組數(shù)據(jù)清晰地表明，騰訊元寶在第一季度斥約14億元巨資“閃電戰(zhàn)”式獲取用戶的階段已經(jīng)結(jié)束。第二季度的策略重心已全面轉(zhuǎn)向用戶留存和習(xí)慣培養(yǎng)，這正是第一季度報(bào)告所預(yù)見的挑戰(zhàn)。通過高頻迭代、接入微信生態(tài)等方式獲取的龐大用戶群，如今需要通過更精細(xì)化的運(yùn)營(yíng)來沉淀。MAU的穩(wěn)定說明其在留存上取得了一定成效，但如何激發(fā)這部分用戶的更高頻使用，避免“下載即流失”成為關(guān)鍵。 （2）Kimi：月均下載量、MAU均加速下滑 如果說第一季度的Kimi是“增長(zhǎng)失速”，那么第二季度則進(jìn)入了“加速下滑”通道，用戶流失問題凸顯。其月均下載量較第一季度跌57.7%至352.9萬(wàn)。更令人擔(dān)憂的是，其MAU也未能守住，從第一季度的2165.3萬(wàn)下降35%至1407.2萬(wàn)。 Kimi的困境是第一季度問題的延續(xù)和深化。在大幅壓縮投流規(guī)模后，Kimi在用戶拉新上已無(wú)優(yōu)勢(shì)。當(dāng)DeepSeek、豆包、元寶等以更通用、更高性能或更低成本提供同類應(yīng)用后，Kimi在產(chǎn)品差異化上未能及時(shí)建立起足夠高的壁壘。長(zhǎng)文本處理能力曾是其亮點(diǎn)，但隨著行業(yè)技術(shù)普遍進(jìn)步，這一優(yōu)勢(shì)的護(hù)城河效應(yīng)正在減弱。 Kimi的案例為所有AI創(chuàng)業(yè)公司敲響了警鐘：在缺乏持續(xù)造血能力和強(qiáng)大生態(tài)依托的情況下，單純依賴融資和單一亮點(diǎn)的增長(zhǎng)路徑，將在巨頭林立的戰(zhàn)場(chǎng)上面臨極大的不確定性。 3. “雙雄”格局形成，多數(shù)AI智能助手流量下滑 二季度的數(shù)據(jù)揭示了一個(gè)殘酷的現(xiàn)實(shí)：市場(chǎng)洗牌正在提速。除了少數(shù)頭部玩家外，大多數(shù)通用型AI助手都陷入了活躍用戶下滑的困境。 ◆ 數(shù)據(jù)洞察 市場(chǎng)集中度達(dá)到了前所未有的程度。根據(jù)第二季度數(shù)據(jù)計(jì)算，在主流AI智能助手應(yīng)用中，DeepSeek（MAU約1.7億）和豆包（MAU約1.3億）占據(jù)了該賽道近88.9%的月活躍用戶規(guī)模，形成了“雙寡頭壟斷”。 這一格局使得其他競(jìng)爭(zhēng)者只能在剩余約10%市場(chǎng)空間中激烈拼搶，生存壓力巨大。除騰訊元寶保持了6.1%的平穩(wěn)增長(zhǎng)外，其余AI智能助手幾乎全線承壓。 除上文提到的Kimi外，智譜清言的MAU下降43.0%，天工的MAU下降39.2%，文小言的MAU下降32.8%，通義也出現(xiàn)了2.6%的下滑。 ◆ 數(shù)據(jù)解讀 產(chǎn)品同質(zhì)化與用戶“審美疲勞”：當(dāng)?shù)讓哟竽Ｐ湍芰呁骺預(yù)I助手在基礎(chǔ)對(duì)話、問答、知識(shí)查詢等功能上拉不開顯著差距，便陷入了嚴(yán)重的同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)。對(duì)于用戶而言，在體驗(yàn)過一兩款主流應(yīng)用后，已沒有動(dòng)力去下載和頻繁使用功能相似的多個(gè)應(yīng)用。初期的“新鮮感”消退后，用戶開始“用腳投票”，向體驗(yàn)更好或場(chǎng)景更貼合的少數(shù)應(yīng)用集中。 “生態(tài)”與“場(chǎng)景”成為決勝負(fù)的關(guān)鍵：為何豆包和騰訊元寶的MAU能在洗牌中保持增長(zhǎng)？答案在于它們超越了“純工具”的范疇。 豆包的強(qiáng)勁增長(zhǎng)，很大程度上得益于其背后字節(jié)跳動(dòng)的強(qiáng)大生態(tài)，通過高頻、剛需的場(chǎng)景化服務(wù)，將用戶牢牢鎖定在自己的生態(tài)系統(tǒng)內(nèi)，從而帶動(dòng)了主應(yīng)用的活躍度。 騰訊元寶的MAU增長(zhǎng)則更多體現(xiàn)了其在第一季度巨額投入后，依托微信等社交生態(tài)進(jìn)行用戶留存的成果。它將AI產(chǎn)品與騰訊的其他服務(wù)和流量池深度綁定，構(gòu)建了獨(dú)特的用戶粘性。 獨(dú)立AI助手的生存空間被擠壓：對(duì)于Kimi、天工、智譜清言等缺乏強(qiáng)大生態(tài)背景和獨(dú)特場(chǎng)景優(yōu)勢(shì)的獨(dú)立AI助手而言，生存環(huán)境正變得日益嚴(yán)峻。它們既要面對(duì)來自巨頭“生態(tài)軍”的降維打擊，又要滿足用戶日益挑剔的目光。當(dāng)無(wú)法為用戶提供“非你不可”的價(jià)值時(shí)，活躍度的下滑便成為難以避免的趨勢(shì)。 這一趨勢(shì)清晰地表明，單純“聊天機(jī)器人”的階段已經(jīng)過去。 4. “AI+場(chǎng)景”冰火兩重天：新風(fēng)口崛起，舊熱點(diǎn)降溫 與通用AI助手領(lǐng)域格局劇變相呼應(yīng)，第二季度的“AI+場(chǎng)景”應(yīng)用賽道同樣上演了“冰火兩重天”的劇情。第一季度的熱點(diǎn)應(yīng)用有的歸于沉寂，有的則持續(xù)走強(qiáng)，同時(shí)，新的細(xì)分賽道有“黑馬”開始嶄露頭角。 （1）營(yíng)銷驅(qū)動(dòng)難以為繼 ◆ 典型案例：360旗下的納米AI搜索是本季度最典型的“過山車”式應(yīng)用。在第一季度，它曾以近620%的下載量增幅和近1100%的MAU增幅驚艷市場(chǎng)。然而進(jìn)入第二季度，其月均下載量環(huán)比下跌80.8%，MAU也銳減50%。 ◆ 現(xiàn)象解讀：納米AI搜索的曇花一現(xiàn)，深刻揭示了過度依賴創(chuàng)始人和營(yíng)銷事件驅(qū)動(dòng)的增長(zhǎng)模式的脆弱性。周鴻祎的親自站臺(tái)和創(chuàng)新營(yíng)銷在短期內(nèi)吸引了大量眼球和試用用戶。但當(dāng)營(yíng)銷熱度褪去，如果產(chǎn)品本身未能提供超越傳統(tǒng)搜索或其他AI助手的獨(dú)特、持續(xù)的價(jià)值，用戶便會(huì)迅速流失。這表明，在AI時(shí)代，用戶的忠誠(chéng)度建立在“好用”而非“好聽”之上。 （2）“AI+教育”成垂直場(chǎng)景“領(lǐng)跑者” ◆ 典型案例：以學(xué)習(xí)輔導(dǎo)為核心的“AI+教育”應(yīng)用，在用戶規(guī)模和粘性上已全面超越泛娛樂及生活類應(yīng)用，成為最成功的垂直場(chǎng)景。字節(jié)旗下的豆包愛學(xué)MAU為756.2萬(wàn)，而作業(yè)幫旗下的快對(duì)AI MAU更是高達(dá)1044.4萬(wàn)，位列總榜第五，甚至超過了熱門的AIGC創(chuàng)作應(yīng)用即夢(mèng)AI。 ◆ 現(xiàn)象解讀：與社交、娛樂等“錦上添花”型需求不同，教育輔導(dǎo)是用戶的剛需。這類應(yīng)用成功地將AI能力與查難題、批改作業(yè)等高頻、具體的學(xué)習(xí)任務(wù)結(jié)合，提供了明確的價(jià)值，從而獲得了極高的用戶粘性。它們已經(jīng)從“AI玩具”進(jìn)化為不可或缺的“學(xué)習(xí)工具”，其龐大且穩(wěn)定的用戶基礎(chǔ)，成為AI場(chǎng)景化落地的“壓艙石”。 （3）AIGC創(chuàng)作賽道格局生變：即夢(mèng)AI一家獨(dú)大，可靈失速 ◆ 數(shù)據(jù)表現(xiàn)：第二季度見證了AI視頻生成賽道的格局初定。第一季度，字節(jié)旗下的即夢(mèng)AI和快手旗下的可靈AI還被視為并駕齊驅(qū)的強(qiáng)勁增長(zhǎng)者。然而僅一個(gè)季度后，兩者差距迅速拉大。 即夢(mèng)AI延續(xù)強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)，其MAU已達(dá)959萬(wàn)，環(huán)比增長(zhǎng)超68%，月均下載量也保持著44.6%的高速增長(zhǎng)。 可靈AI則明顯失速，其月均下載量環(huán)比下滑超過25%，MAU僅為113.3萬(wàn)，不足“即夢(mèng)AI”的八分之一，環(huán)比下跌16%。 ◆ 現(xiàn)象解讀：即夢(mèng)AI的成功不僅在于技術(shù)迭代，更在于其與抖音等內(nèi)容生態(tài)的緊密結(jié)合，為用戶提供了創(chuàng)作、分享、獲得反饋的完整閉環(huán)。 （4）“AI+辦公”需求強(qiáng)勁，成新增長(zhǎng)引擎 ◆ 典型案例：第二季度的最大特點(diǎn)，是AI應(yīng)用場(chǎng)景正從泛娛樂、泛聊天，向更具生產(chǎn)力屬性的“工作學(xué)習(xí)”場(chǎng)景深度滲透。以ima和360文庫(kù)為代表的AI辦公類應(yīng)用異軍突起。其中，ima的MAU環(huán)比增長(zhǎng)率高達(dá)190.2%，360文庫(kù)的MAU增幅也達(dá)到134.5%，兩者在MAU和下載量增長(zhǎng)榜上均名列前茅。 ◆ 現(xiàn)象解讀：這一轉(zhuǎn)變標(biāo)志著用戶需求走向成熟。用戶不再滿足于將AI作為“玩具”，而是迫切希望將其作為提升工作和學(xué)習(xí)效率的工具。AI文檔處理、知識(shí)庫(kù)管理等功能，能夠直接解決用戶在信息處理、知識(shí)沉淀等方面的痛點(diǎn)，因此具備了比泛娛樂應(yīng)用更高的用戶價(jià)值和商業(yè)化潛力，正成為市場(chǎng)新的增長(zhǎng)引擎。 二、未來展望：AI應(yīng)用市場(chǎng)進(jìn)入“存量絞殺”，生態(tài)與場(chǎng)景成決勝關(guān)鍵 《2025年二季度AI應(yīng)用價(jià)值榜》顯示，AI應(yīng)用市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)已徹底告別野蠻生長(zhǎng)的階段，全面進(jìn)入圍繞用戶價(jià)值和留存的“存量絞殺”階段。當(dāng)前市場(chǎng)正呈現(xiàn)出多重關(guān)鍵趨勢(shì)： ◆ 市場(chǎng)的核心已從“如何讓用戶下載”，轉(zhuǎn)變?yōu)椤叭绾巫層脩袅粝隆薄? 陳燕向每經(jīng)記者表示，通過強(qiáng)投放帶來的流量爆破有一定的局限性，不僅獲客成本高昂，用戶留存也面臨難題。在她看來，與移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代“流量入口為王”的邏輯不同，AI產(chǎn)品的價(jià)值實(shí)現(xiàn)更依賴于對(duì)特定場(chǎng)景的深度理解和全方位賦能。但需要注意的是，這并非簡(jiǎn)單的功能疊加，而是基于對(duì)用戶任務(wù)鏈路的深度洞察，其本質(zhì)是解決問題而非提供工具。 ◆ “AI+生產(chǎn)力”成核心增長(zhǎng)極，AI應(yīng)用能否為辦公、教育等提供生產(chǎn)力工具，是其成功的關(guān)鍵試金石。陳燕指出，“AI+生產(chǎn)力”是一個(gè)確定的場(chǎng)景，尤其是“AI+辦公”，其場(chǎng)景痛點(diǎn)諸多，如文檔處理，數(shù)據(jù)整合等。QuestMobile數(shù)據(jù)顯示，5月“AI+辦公”在PC網(wǎng)頁(yè)端的規(guī)模達(dá)5000萬(wàn)，環(huán)比增速12.2%。 ◆ 用戶已完成市場(chǎng)教育，變得更加務(wù)實(shí)。他們會(huì)選擇能解決實(shí)際問題的“AI工具”，也會(huì)毫不猶豫地拋棄價(jià)值模糊、體驗(yàn)不佳的應(yīng)用。 以AI社交賽道（App端）為例，QuestMobile數(shù)據(jù)顯示，自今年2月起AI社交類App已出現(xiàn)流量滑坡。以某頭部AI社交互動(dòng)App為例，其1月用戶規(guī)模為676萬(wàn)，6月規(guī)模下滑至353萬(wàn)。除了行業(yè)重心有所轉(zhuǎn)移外，此類產(chǎn)品退潮的關(guān)鍵原因是用戶體驗(yàn)滿足度上“不達(dá)標(biāo)”。 陳燕認(rèn)為，從數(shù)據(jù)層面看，這類產(chǎn)品要走出“短期爆紅、長(zhǎng)期難留”的困境，一方面可以嘗試借鑒游戲行業(yè)解法，將AI角色發(fā)展為虛擬偶像（如初音未來），通過構(gòu)建內(nèi)容與情感價(jià)值閉環(huán)，強(qiáng)化長(zhǎng)期陪伴、個(gè)性化互動(dòng)、情緒響應(yīng)等體驗(yàn)，逐步從娛樂向“輕陪護(hù)”演進(jìn)來提升用戶粘性；另一方面，可以嘗試產(chǎn)品場(chǎng)景的實(shí)用化延展，如AI生圖功能，與社交平臺(tái)、內(nèi)容創(chuàng)作工具等深度結(jié)合，并通過內(nèi)容衍生（短視頻、周邊）來提高流程和商業(yè)化變現(xiàn)。 ◆ 生態(tài)協(xié)同能力成為AI應(yīng)用在存量競(jìng)爭(zhēng)中突圍的核心支撐。而對(duì)于沒有大平臺(tái)背書的AI應(yīng)用，陳燕表示，需要避開與大廠的正面競(jìng)爭(zhēng)，在垂直場(chǎng)景中找到“縫隙市場(chǎng)”。 可以預(yù)見，2025年下半年的AI應(yīng)用之爭(zhēng)將圍繞“價(jià)值深耕”。陳燕預(yù)測(cè)，AI眼鏡、AI耳機(jī)、AI PC等消費(fèi)電子產(chǎn)品的普及將成為下階段新爆點(diǎn)。根據(jù)市場(chǎng)觀察來看，幾個(gè)頭部互聯(lián)網(wǎng)集團(tuán)及手機(jī)廠商都已經(jīng)在去年做了提前布局，通過硬件+軟件的結(jié)合，實(shí)現(xiàn)AI的落地。 ◆ 智能體（Agent）領(lǐng)域同樣值得關(guān)注。AI產(chǎn)品的真正價(jià)值在于實(shí)現(xiàn)復(fù)雜任務(wù)的簡(jiǎn)單處理，而智能體的概念恰恰與此對(duì)應(yīng)。但智能體的爆發(fā)核心在于任務(wù)閉環(huán)能力、場(chǎng)景滲透能力以及生態(tài)協(xié)同（即平臺(tái)+開發(fā)者共建）。 免責(zé)聲明：本報(bào)告所涉及的數(shù)據(jù)來源于QuestMobile自有數(shù)據(jù)庫(kù)、行業(yè)公開、市場(chǎng)公開資料等。本報(bào)告力求但不保證該信息的完全準(zhǔn)確性和完整性。報(bào)告內(nèi)容僅供參考，不構(gòu)成任何投資建議。