每經(jīng)記者 肖世清    每經(jīng)編輯 廖丹    

7月30日，中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布《中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于清理規(guī)范信托公司非金融子公司業(yè)務(wù)的通知》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《通知》）。

總體上看，《通知》共七條，以“壓縮層級(jí)、規(guī)范業(yè)務(wù)”為主要思路，整頓規(guī)范信托公司境內(nèi)一級(jí)非金融子公司，明確清理規(guī)范工作安排。

具體而言，自《通知》印發(fā)之日起，信托公司不得新增境內(nèi)一級(jí)非金融子公司。已設(shè)立的境內(nèi)一級(jí)非金融子公司不得新增對(duì)境內(nèi)外企業(yè)的投資。信托公司可選擇保留一家目前從事特定業(yè)務(wù)的境內(nèi)一級(jí)非金融子公司，并應(yīng)當(dāng)有計(jì)劃地按照《通知》要求以轉(zhuǎn)讓股權(quán)等方式清理對(duì)相關(guān)企業(yè)的投資。

銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人在答記者問(wèn)時(shí)表示：“近年來(lái)，部分信托公司以固有資產(chǎn)直接或間接設(shè)立從事私募股權(quán)投資等業(yè)務(wù)的境內(nèi)一級(jí)非金融子公司。這類(lèi)公司在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、加強(qiáng)與母公司戰(zhàn)略協(xié)同等方面發(fā)揮了一定積極作用，但部分公司由于經(jīng)營(yíng)管理相對(duì)薄弱、合規(guī)意識(shí)相對(duì)淡薄，在展業(yè)過(guò)程中也滋生了市場(chǎng)亂象，累積了風(fēng)險(xiǎn)。如，開(kāi)展監(jiān)管套利、隱匿風(fēng)險(xiǎn)的通道業(yè)務(wù)；與母公司之間存在融出資金、轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)、輸送利益等違規(guī)關(guān)聯(lián)交易問(wèn)題等等。”

不得新增境內(nèi)一級(jí)非金融子公司

記者注意到，《通知》所指的信托公司境內(nèi)一級(jí)非金融子公司，是指信托公司在境內(nèi)以固有資產(chǎn)直接投資設(shè)立或以投資資管產(chǎn)品等方式間接投資設(shè)立的，具有控制權(quán)且未持有金融業(yè)務(wù)許可證的公司。

總體上看，《通知》共七條，以“壓縮層級(jí)、規(guī)范業(yè)務(wù)”為主要思路，整頓規(guī)范信托公司境內(nèi)一級(jí)非金融子公司，明確清理規(guī)范工作安排。

自《通知》印發(fā)之日起，信托公司嚴(yán)禁新增境內(nèi)一級(jí)非金融子公司，已設(shè)立的境內(nèi)一級(jí)非金融子公司不得新增對(duì)境內(nèi)外企業(yè)的投資。此外，信托公司應(yīng)當(dāng)按照《通知》要求有計(jì)劃地清理對(duì)相關(guān)企業(yè)的投資，對(duì)于可予保留的境內(nèi)一級(jí)非金融子公司應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照要求開(kāi)展業(yè)務(wù)。

對(duì)于境內(nèi)一級(jí)非金融子公司開(kāi)展業(yè)務(wù)的要求，《通知》明確指出：“信托公司可選擇保留一家目前經(jīng)營(yíng)范圍涵蓋投資管理或資產(chǎn)管理類(lèi)業(yè)務(wù)的境內(nèi)一級(jí)非金融子公司。該公司僅可作為私募基金管理人受托管理私募股權(quán)投資基金，且不得控制、共同控制被投資方或?qū)Ρ煌顿Y方施加重大影響，不得參與被投資方的日常經(jīng)營(yíng)，投資年限不得超過(guò)5年。”

而對(duì)于《通知》出臺(tái)的背景，保監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人表示：“近年來(lái)，部分信托公司以固有資產(chǎn)直接或間接設(shè)立從事私募股權(quán)投資等業(yè)務(wù)的境內(nèi)一級(jí)非金融子公司。這類(lèi)公司在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、加強(qiáng)與母公司戰(zhàn)略協(xié)同等方面發(fā)揮了一定積極作用，但部分公司由于經(jīng)營(yíng)管理相對(duì)薄弱、合規(guī)意識(shí)相對(duì)淡薄，在展業(yè)過(guò)程中也滋生了市場(chǎng)亂象，累積了風(fēng)險(xiǎn)?；诖?，銀保監(jiān)會(huì)辦公廳發(fā)布《通知》，從壓縮層級(jí)、規(guī)范業(yè)務(wù)角度出發(fā)，整頓規(guī)范信托公司非金融子公司，治理市場(chǎng)亂象。”

清理時(shí)間不能超過(guò)“3+1”年

與此同時(shí)，《通知》要求信托公司清理對(duì)特定企業(yè)的投資并規(guī)定了清理時(shí)限。

具體而言，信托公司應(yīng)當(dāng)有計(jì)劃地以轉(zhuǎn)讓股權(quán)等方式清理對(duì)以下企業(yè)的投資，且清理期限不得超過(guò)3年：一是信托公司按照《通知》規(guī)定選擇保留的境內(nèi)一級(jí)非金融子公司在境內(nèi)外投資的企業(yè)；二是信托公司其余境內(nèi)一級(jí)非金融子公司及其在境內(nèi)外投資的企業(yè)。

上述企業(yè)有存續(xù)基金業(yè)務(wù)的，應(yīng)當(dāng)于相關(guān)項(xiàng)目清算后1年內(nèi)完成清理。清理工作完成前，上述企業(yè)原則上不得新增業(yè)務(wù)。

清理確有困難的，信托公司應(yīng)當(dāng)在清理期限屆滿(mǎn)前2個(gè)月向?qū)俚劂y保監(jiān)局提交延長(zhǎng)清理期限報(bào)告。清理延期不得超過(guò)一次，延長(zhǎng)期限不得超過(guò)1年。

另外，信托公司應(yīng)當(dāng)全面梳理境內(nèi)一級(jí)非金融子公司及其在境內(nèi)外投資企業(yè)的基本情況，合理擬定清理規(guī)范工作方案，列明時(shí)間節(jié)點(diǎn)安排，明確存續(xù)子公司并表管理措施等，并于4個(gè)月內(nèi)將方案報(bào)送至屬地銀保監(jiān)局，經(jīng)審查后實(shí)施。各信托公司應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)存續(xù)非金融子公司并表管理，按季度向?qū)俚劂y保監(jiān)局報(bào)送方案實(shí)施進(jìn)展情況，并在依法合規(guī)完成清理規(guī)范工作后，及時(shí)上報(bào)經(jīng)董事長(zhǎng)簽字確認(rèn)的工作報(bào)告。

封面圖片來(lái)源：視覺(jué)中國(guó)