每經(jīng)記者｜李一瑋    每經(jīng)編輯｜何劍嶺    

圖片來源：攝圖網(wǎng)

今日晚間，深交所發(fā)文表示，嚴(yán)厲打擊上市公司控股股東、實際控制人違規(guī)占用資金行為。

2018年以來，深交所共發(fā)現(xiàn)并處理了20單涉及控股股東、實際控制人及其關(guān)聯(lián)方資金占用行為的違規(guī)事項，涉及上市公司包括千山藥機、海南海藥、科融環(huán)境等。

火山君（微信公眾號：huoshan5188）注意到，ST冠福、ST中南這兩家上市公司因為存在嚴(yán)重資金占用情形，公司股票交易被實施其他風(fēng)險警示。

某國資管理公司副總對火山君表示：“其實很多上市公司本身是好的，處于信用高地。但是，上市公司的控股股東、實際控制人等可能把股權(quán)質(zhì)押出去之后干別的事情。一旦他們的流動性出現(xiàn)問題，就有可能盯上上市公司的錢。”

深交所表示，下一步將持續(xù)深化對上市公司及其控股股東、實際控制人規(guī)范運作監(jiān)管，多措并舉，嚴(yán)厲打擊資金占用違規(guī)行為，維護市場正常秩序，保護投資者合法權(quán)益。

深交所今年處理20單違規(guī)占用資金事項

今日晚間，深交所在其官網(wǎng)、微信公眾號等平臺表示，嚴(yán)厲打擊上市公司控股股東、實際控制人違規(guī)占用資金行為，同時通報了2018年以來對該類問題的處理情況。

首先，深交所說明了今年以來這一現(xiàn)象有所抬頭的背景。深交所表示，今年以來，部分上市公司控股股東、實際控制人受市場融資環(huán)境變化、高比例股份質(zhì)押等因素的影響，資金周轉(zhuǎn)出現(xiàn)困難，信用風(fēng)險逐漸暴露，違規(guī)占用上市公司資金等行為有所抬頭，市場影響惡劣。

具體來看，2018年以來，深交所共發(fā)現(xiàn)并處理了20單涉及控股股東、實際控制人及其關(guān)聯(lián)方資金占用行為的違規(guī)事項，目前已對ST準(zhǔn)油、千山藥機、新疆浩源等3單實施公開譴責(zé)，對林州重機、同德化工、赫美集團、海南海藥等4單實施通報批評，對銀星能源發(fā)出監(jiān)管函，對高升控股、科融環(huán)境等8單啟動公開譴責(zé)、通報批評等紀(jì)律處分程序，并對剩余4單啟動核查程序。

紀(jì)律處分對象不僅包括占用資金的上市公司控股股東、實際控制人及其關(guān)聯(lián)方，還包括配合股東占用資金或自身內(nèi)控制度執(zhí)行不到位的上市公司以及對違規(guī)占用行為應(yīng)當(dāng)承擔(dān)責(zé)任的上市公司董監(jiān)高。此外，深交所還對ST冠福、ST中南等2家存在嚴(yán)重資金占用情形的公司股票交易實施其他風(fēng)險警示（ST），以此震懾了違規(guī)行為，凈化了市場環(huán)境。

火山君（微信公眾號：huoshan5188）注意到，ST冠福10月15日的公告稱，被實行其他風(fēng)險警示的主要原因是公司控股股東因其控制的公司或關(guān)聯(lián)企業(yè)自身資金緊張，為了經(jīng)營資金周轉(zhuǎn)需要，其通過公司及控股子公司在未履行公司內(nèi)部審批決策程序，以公司及控股子公司名義開具商業(yè)承兌匯票、對外擔(dān)保、以公司及子公司名義對外借款等違規(guī)事項。

某國資管理公司副總對火山君（微信公眾號：huoshan5188）表示：“上市公司的控股股東等占用上市公司資金其實一直是監(jiān)管層重點打擊的對象。之所以現(xiàn)在會進行強調(diào)，是因為現(xiàn)在流動性風(fēng)險比較頻發(fā)。其實很多上市公司本身是好的，處于信用高地。但是，上市公司的控股股東、實際控制人等可能把股權(quán)質(zhì)押出去之后干別的事情，一旦他們的流動性出現(xiàn)問題，就有可能盯上上市公司的錢?，F(xiàn)在確實也存在這種問題，所以監(jiān)管機構(gòu)肯定是重點關(guān)注的。”

深交所堅決用重拳打擊惡性資金占用行為

深交所表示，從違規(guī)事實看，除傳統(tǒng)的通過銀行資金劃轉(zhuǎn)、要求公司為其墊付各類支出、向其拆借資金或代償債務(wù)等占用方式外，還出現(xiàn)控股股東、實際控制人要求上市公司為其虛開票據(jù)質(zhì)押融資、支付虛構(gòu)的交易款項、利用無關(guān)第三方“過橋”資金，甚至更為惡劣的盜用或假借上市公司名義借款等“迂回”手段，實現(xiàn)其占用上市公司資金目的的情形。

值得注意的是，控股股東、實際控制人占用上市公司資金的方式趨于多樣化、復(fù)雜化，隱蔽性更高、發(fā)現(xiàn)難度增大，個別占用案例甚至出現(xiàn)占用金額較大且與上市公司違規(guī)擔(dān)保、信息披露違規(guī)等行為相互交織的惡劣情形，嚴(yán)重?fù)p害上市公司獨立性，侵害中小投資者合法權(quán)益。

針對各類違規(guī)占用情形，深交所表示堅持 “發(fā)現(xiàn)一起、處理一起”，及時采取關(guān)注問詢、提請立案、紀(jì)律處分等監(jiān)管措施“組合拳”，予以嚴(yán)厲打擊，敦促上市公司合法依規(guī)發(fā)展。

深交所下一步將持續(xù)深化對上市公司及其控股股東、實際控制人規(guī)范運作監(jiān)管，多措并舉，嚴(yán)厲打擊資金占用違規(guī)行為，具體來看分為五個方面：

一是保持高度的監(jiān)管敏感性。以主動高效為原則，打好監(jiān)管“組合拳”，及時發(fā)現(xiàn)并全面查清資金占用違規(guī)事實，對違規(guī)行為予以嚴(yán)肅處理；

二是堅決用重拳打擊惡性資金占用行為。針對涉案金額較大、市場影響惡劣等嚴(yán)重情形的占用違規(guī)，加快紀(jì)律處分進度，運用公開譴責(zé)、公開認(rèn)定不適合擔(dān)任上市董監(jiān)高等紀(jì)律處分措施，增強監(jiān)管威懾力；

三是督促公司進一步完善法人治理結(jié)構(gòu)。認(rèn)真貫徹落實新頒布的《上市公司治理準(zhǔn)則》，規(guī)范“三會”運作，切實發(fā)揮獨立董事、監(jiān)事會的監(jiān)督職責(zé)，健全各項內(nèi)控制度并強化落實，從制度建設(shè)和制度執(zhí)行兩個層面保障上市公司獨立性，從根源上減少資金占用發(fā)生機率；

四是強化監(jiān)管，督促中介機構(gòu)歸位盡責(zé)，切實提高執(zhí)業(yè)質(zhì)量，充分發(fā)揮應(yīng)有作用，對資金占用等違規(guī)行為形成有效外部監(jiān)督；

五是主動聯(lián)系地方政府相關(guān)部門，加強協(xié)作，形成合力，督促上市公司盡快追回被占用資金，及時消除違規(guī)占用的不良影響，減少投資者損失。