每經(jīng)編輯 金微    

每經(jīng)記者 金微

證監(jiān)會今天下發(fā)《關(guān)于證券經(jīng)營機構(gòu)參與全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)相關(guān)業(yè)務(wù)有關(guān)問題》的通知，要求指導證券公司做好推薦掛牌與持續(xù)督導服務(wù)工作，全面提升服務(wù)中小微企業(yè)能力與水平，支持合格境外機構(gòu)投資者（QFII）、人民幣合格境外機構(gòu)投資者（RQFII）投資于全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票。

通知稱，證券公司應(yīng)高度重視掛牌公司推薦業(yè)務(wù)，注重從投資人視角完善企業(yè)選擇標準，提高人員素質(zhì)和執(zhí)業(yè)水平，著力打造滿足中小微企業(yè)在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌、融資、并購等需求的全產(chǎn)業(yè)鏈服務(wù)體系；高度重視掛牌公司持續(xù)督導和服務(wù)工作，切實幫助企業(yè)提升規(guī)范運作水平。

對已取得全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)推薦業(yè)務(wù)備案的證券公司可由其分公司直接開展推薦業(yè)務(wù)。分公司直接開展推薦業(yè)務(wù)的，應(yīng)具備相應(yīng)的專業(yè)人員和管理制度，公司總部應(yīng)對內(nèi)核、申報等環(huán)節(jié)進行集中管理，并在業(yè)務(wù)承攬、盡職調(diào)查、申報文件制作、持續(xù)督導等環(huán)節(jié)統(tǒng)一執(zhí)業(yè)標準，保證執(zhí)業(yè)質(zhì)量。

在創(chuàng)新收費方式上，允許主辦券商探索股權(quán)支付、期權(quán)支付等新型收費模式，建立與掛牌公司互利共贏的長效激勵約束機制。

通知同時支持基金管理公司子公司、期貨公司子公司、證券投資咨詢機構(gòu)等其他機構(gòu)經(jīng)證監(jiān)會備案后，在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)開展推薦業(yè)務(wù)。

通知的另一大內(nèi)容是，指導證券公司、基金管理公司依法投資全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票，壯大全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)機構(gòu)投資者隊伍。其中，經(jīng)證監(jiān)會同意，證券公司可以試點開展全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票的質(zhì)押式回購等創(chuàng)新業(yè)務(wù)，為中小微企業(yè)提供融資支持。

另外，支持基金管理公司在有效保護投資者利益、防范相關(guān)風險的前提下，試點推出投資于全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票的公募基金產(chǎn)品。支持合格境外機構(gòu)投資者（QFII）、人民幣合格境外機構(gòu)投資者（RQFII）投資于全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票。

通知還提到，支持證券期貨經(jīng)營機構(gòu)利用全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)補充資本，提升抗風險能力。其中，證券期貨經(jīng)營機構(gòu)可以通過全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)發(fā)行普通股、優(yōu)先股、私募債、可轉(zhuǎn)債等產(chǎn)品，增強資本實力和抗風險能力，提升服務(wù)中小微企業(yè)的水平。證券期貨經(jīng)營機構(gòu)可以通過全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)探索股權(quán)激勵，建立、健全員工激勵與約束機制。