廣船國際自4月初開始停牌，外界即盼望中船集團(tuán)能繼2013年向廣船國際注入龍穴造船之后，再進(jìn)一步推動(dòng)旗下軍工造船資產(chǎn)上市。今日，廣船國際公布了54.95億元定增預(yù)案，未令市場失望。重組完成后，公司產(chǎn)品將涵蓋軍民兩大類船舶，海工裝備業(yè)務(wù)也將得到加強(qiáng)

停牌逾半年的廣船國際今日披露重組預(yù)案，公司將向中國船舶工業(yè)集團(tuán)公司 (下稱“中船集團(tuán)”)購買中船黃埔文沖船舶有限公司(下稱“黃埔文沖”) 100%股權(quán)，并向揚(yáng)州科進(jìn)船業(yè)有限公司(下稱“揚(yáng)州科進(jìn)”)購買其持有的相關(guān)造船資產(chǎn)。根據(jù)預(yù)估情況及協(xié)商結(jié)果，上述資產(chǎn)作價(jià)約為54.95億元。其中，根據(jù)評估，截至今年4 月底，黃埔文沖100%股權(quán)的賬面凈資產(chǎn)約為21.9億元，預(yù)估值約45.3億元，預(yù)估增值率約為106.16%。

黃埔文沖是老牌軍工船企，主要產(chǎn)品和業(yè)務(wù)包括軍用船舶及民用船舶的制造和銷售。其中，軍用船舶包括導(dǎo)彈護(hù)衛(wèi)艦、導(dǎo)彈護(hù)衛(wèi)艇、導(dǎo)彈快艇等各類戰(zhàn)斗艦艇和輔助艦艇；民用船舶產(chǎn)品包括公務(wù)船、靈便型散貨船、疏浚工程船和支線型集裝箱船等。此外，還涉及海洋工程輔助船、自升式鉆井平臺(tái)等海洋工程裝備及船舶修理改裝等。

黃埔文沖的下屬公司(合并報(bào)表范圍)包括文沖船廠、文船重工、文沖兵神、黃船海工、南海艦船和龍穴置業(yè)，其2011年、2012年和2013年歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為7.14億元、2.12億元和2.69億元左右；2014年1-6月營業(yè)總收入45.4億元左右，歸屬于母公司所有者的凈利潤5167.70萬元。

黃埔文沖為軍用船舶產(chǎn)品的供應(yīng)商，擁有《武器裝備科研生產(chǎn)許可證》、《裝備承制單位注冊證書》、《武器裝備質(zhì)量體系認(rèn)證證書》、《一級(jí)保密資格單位證書》、《涉及國家秘密的信息系統(tǒng)使用許可證》等生產(chǎn)經(jīng)營所需的相關(guān)資質(zhì)。

揚(yáng)州科進(jìn)則成立于2004年，目前由自然人謝傳永100%控股，主要從事5萬噸級(jí)及以下的成品油船、化學(xué)品船、液化氣船、海上石油工程船等各類船舶的生產(chǎn)銷售和成品油、化學(xué)品的遠(yuǎn)洋運(yùn)輸業(yè)務(wù)。受近年來全球造船行業(yè)整體低迷影響，揚(yáng)州科進(jìn)整體收入和利潤呈現(xiàn)下降趨勢，2013年實(shí)現(xiàn)營業(yè)總收入約1.7億元，凈利潤虧損4455萬元。

廣船國際由此得以出價(jià)較低拿下?lián)P州科進(jìn)的相關(guān)造船資產(chǎn)。據(jù)介紹，揚(yáng)州科進(jìn)持有的相關(guān)造船資產(chǎn)為位于揚(yáng)州市江都區(qū)投建的用于造船相關(guān)資產(chǎn)，主要包括造船設(shè)備構(gòu)筑物、造船廠房、機(jī)器設(shè)備及上述資產(chǎn)所用土地。

據(jù)評估，揚(yáng)州科進(jìn)持有的相關(guān)造船資產(chǎn)賬面凈資產(chǎn)為12.9億元左右，預(yù)估值為16.6億元，預(yù)估增值率約為28.70%。不過，根據(jù)廣船國際和揚(yáng)州科進(jìn)協(xié)商，揚(yáng)州科進(jìn)持有的相關(guān)造船資產(chǎn)擬作價(jià)降為9.68億元。

由此，上述合計(jì)約54.95億元收購案中，廣船國際將向中船集團(tuán)發(fā)行股份購買黃埔文沖85%股權(quán)，另支付現(xiàn)金購買余下15%股權(quán)；揚(yáng)州科進(jìn)持有的相關(guān)造船資產(chǎn)將由廣船國際發(fā)行股份購買。上述發(fā)行價(jià)格為14.17 元/股。

廣船國際表示，若重組組完成，產(chǎn)品涵蓋軍民兩大類船舶，進(jìn)一步加強(qiáng)海洋工程裝備和特種船的業(yè)務(wù)能力。軍用船舶方面，在公司現(xiàn)有領(lǐng)先的軍輔船市場份額基礎(chǔ)上，進(jìn)一步擴(kuò)展到各類戰(zhàn)斗艦艇和輔助艦艇等。民用船舶方面，業(yè)務(wù)范圍涵蓋油船、散貨船、集裝箱船三個(gè)常規(guī)船型，同時(shí)在公務(wù)船、半潛船、疏浚工程船、滾裝船等特種船方面實(shí)現(xiàn)全面領(lǐng)先，在海洋工程裝備方面進(jìn)一步將產(chǎn)品范圍拓展至海洋工程輔助船、自升式鉆井平臺(tái)等。

方案顯示，廣船國際本次還將配套募集資金總額不超過18.3億元，發(fā)行價(jià)格不低于16.48 元/股。