每經(jīng)編輯 黃俊玲 每經(jīng)記者 劉鋒 發(fā)自北京    

黃俊玲 每經(jīng)記者 劉鋒 發(fā)自北京

為貫徹落實(shí)《國務(wù)院關(guān)于鼓勵(lì)和引導(dǎo)民間投資健康發(fā)展的若干意見》（國發(fā)〔2010〕13號(hào)），鼓勵(lì)和引導(dǎo)民間資本合理有序地進(jìn)入保險(xiǎn)行業(yè)，昨日，中國保監(jiān)會(huì)對(duì)外發(fā)布了 《中國保監(jiān)會(huì)關(guān)于鼓勵(lì)和支持民間投資健康發(fā)展的實(shí)施意見》（以下簡稱《實(shí)施意見》）。

《實(shí)施意見》首次明確，對(duì)于符合條件的民營股東，在堅(jiān)持戰(zhàn)略投資、優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)、避免同業(yè)競爭、維護(hù)穩(wěn)健發(fā)展的原則下，單一持股比例可以適當(dāng)放寬至20%以上。此外，《實(shí)施意見》還鼓勵(lì)民間資本投資保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)，以及鼓勵(lì)民間資本參與農(nóng)村保險(xiǎn)合作社的試點(diǎn)等。

民營保險(xiǎn)可設(shè)立資管公司

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解到，《實(shí)施意見》鼓勵(lì)民間資本進(jìn)入保險(xiǎn)領(lǐng)域。對(duì)于符合條件的民營資本，積極支持通過發(fā)起設(shè)立、受讓股權(quán)、認(rèn)購新股等多種方式投資保險(xiǎn)公司，促進(jìn)保險(xiǎn)公司的資本多元化和股權(quán)多樣化。首次明確對(duì)于符合條件的民營股東，在堅(jiān)持戰(zhàn)略投資、優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)、避免同業(yè)競爭、維護(hù)穩(wěn)健發(fā)展的原則下，單一持股比例可以適當(dāng)放寬至20%以上。

同時(shí)，支持民間資本投資設(shè)立各類保險(xiǎn)專業(yè)中介機(jī)構(gòu)，特別是大型保險(xiǎn)代理公司；積極推動(dòng)具有主營業(yè)務(wù)優(yōu)勢的民營企業(yè)設(shè)立和發(fā)展專屬保險(xiǎn)代理機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)銷售公司，促進(jìn)保險(xiǎn)中介業(yè)務(wù)的專業(yè)化、規(guī)模化、規(guī)范化發(fā)展；合理引導(dǎo)民間資本投向。鼓勵(lì)民間資本加大對(duì)農(nóng)村保險(xiǎn)市場的投入力度，參與農(nóng)村保險(xiǎn)合作社的試點(diǎn)。支持民間資本在中西部和東北地區(qū)投資設(shè)立保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)。協(xié)調(diào)有關(guān)部門出臺(tái)優(yōu)惠政策，鼓勵(lì)民間資本投向西藏、新疆等民族地區(qū)保險(xiǎn)市場。

《實(shí)施意見》鼓勵(lì)民間資本積極參與保險(xiǎn)行業(yè)基礎(chǔ)建設(shè)。支持民營IT企業(yè)加大與保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)監(jiān)管部門的合作力度，參與行業(yè)信息化建設(shè)；引導(dǎo)民間資本投資行業(yè)基礎(chǔ)教育，與各類大專院校和科研機(jī)構(gòu)建立長效合作機(jī)制，加強(qiáng)保險(xiǎn)人才培訓(xùn)基礎(chǔ)建設(shè)。鼓勵(lì)民營企業(yè)為行業(yè)提供數(shù)據(jù)維護(hù)、軟件開發(fā)、翻譯、咨詢等專業(yè)化的外包服務(wù)。行業(yè)在采購?fù)獍?wù)時(shí)，給予民營企業(yè)同等待遇。

《實(shí)施意見》強(qiáng)調(diào)要大力支持民營保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)發(fā)展。支持民營保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)摒棄“大而全、小而全”的發(fā)展思路，實(shí)施差異化競爭戰(zhàn)略，在產(chǎn)品、渠道、服務(wù)等方面形成自身特色。

支持民營保險(xiǎn)企業(yè)增強(qiáng)資本實(shí)力。積極協(xié)調(diào)有關(guān)部門，支持符合條件的民營保險(xiǎn)公司發(fā)行債券或上市融資，建立多渠道、多元化的資本補(bǔ)充機(jī)制。支持民營保險(xiǎn)企業(yè)提高資產(chǎn)管理水平。支持符合條件的民營保險(xiǎn)企業(yè)發(fā)起設(shè)立資產(chǎn)管理公司，提高資金運(yùn)用專業(yè)化水平。

保監(jiān)會(huì)表示，將建立和完善相關(guān)工作機(jī)制，確保鼓勵(lì)和支持民間投資的各項(xiàng)政策落到實(shí)處。

單一民營股東持股可超20％

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者獲悉，在此次的《實(shí)施意見》中，有關(guān)“民營單一股東持股比例可以突破20％的限制”，無疑是最大亮點(diǎn)。

一些保險(xiǎn)業(yè)內(nèi)人士告訴《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者，目前，除外資保險(xiǎn)一般是50：50的股權(quán)結(jié)構(gòu)外，僅有中國人壽、中國人保等幾家保險(xiǎn)集團(tuán)作為下屬保險(xiǎn)公司的大股東持股比例在80％以上，其他社會(huì)資本入股保險(xiǎn)公司均需遵循20％的比例上限。

據(jù)其介紹，保監(jiān)會(huì)2004年發(fā)布的《保險(xiǎn)公司管理規(guī)定》，明確了單一股東 （包括關(guān)聯(lián)方）持股比例不超過20％問題。實(shí)踐證明，這一規(guī)定對(duì)于倡導(dǎo)股權(quán)分散理念、防止“一股獨(dú)大”具有積極意義。但從近年行業(yè)實(shí)際看，嚴(yán)格簡單的比例限制不利于吸引優(yōu)質(zhì)資本投資入股保險(xiǎn)業(yè)，也帶來少數(shù)公司因股權(quán)過于分散引發(fā)控制權(quán)之爭、個(gè)別股東通過隱蔽持股規(guī)避監(jiān)管等問題。因此，2010年保監(jiān)會(huì)頒布的《保險(xiǎn)公司股權(quán)管理辦法》對(duì)上述規(guī)定作出了調(diào)整。

同時(shí)，記者在2010年發(fā)布的《保險(xiǎn)公司股權(quán)管理辦法》中看到，雖然在最顯眼處仍將“保險(xiǎn)公司單個(gè)股東（包括關(guān)聯(lián)方）出資或者持股比例不得超過保險(xiǎn)公司注冊(cè)資本的20%”作為原則性規(guī)定，但卻不再像以往那樣一刀切，而是表示一些滿足了特定要求的投資人有望將持股比例提高到20%以上。這些條件包括：具有持續(xù)出資能力，最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度連續(xù)盈利；具有較強(qiáng)的資金實(shí)力，凈資產(chǎn)不低于人民幣2億元；信譽(yù)良好，在本行業(yè)內(nèi)處于領(lǐng)先地位。上述規(guī)定，實(shí)際就已打破了過去的單一股東持股不超20％的禁止性規(guī)定。

雖如此，相關(guān)保險(xiǎn)人士仍表示，“最新的《實(shí)施意見》中，畢竟是首次明確允許了‘民營股東’單一股東持股比例可以超過20%，因此，對(duì)于民營資本投資保險(xiǎn)業(yè)仍具有重要意義?！?/p>